Пилот Mercy Corps со стейблкоином сократил расходы на помощь Афганистану на 29% на инфраструктуре Algorand от HesabPay

Стейблкоин там, где наличные уже не проходили

В начале 2025 года в районе Зурмат афганской провинции Пактия 100¹ семей получили гуманитарную помощь на пластиковых картах, для которых не требовались ни смартфон, ни подключение к интернету, ни прежний опыт обращения с цифровыми деньгами. Карты были привязаны к цифровым кошелькам с HAFN — стейблкоином, привязанным к афганскому афгани, — и работали полностью офлайн: четыре местных торговца принимали их в оплату за продукты, лекарства и сельхозтовары. Когда трёхмесячный пилот завершился, помощь получили 872 человека в сообществах, где прежде не было ни цифровых платежей, ни надёжного банковского обслуживания.

Программу реализовали Mercy Corps Ventures² — венчурное подразделение гуманитарной организации Mercy Corps³ — вместе с HesabPay⁴, платформой цифровых платежей на блокчейне, и афганской НКО Community Driven Development Organization (CDDO). Контекст делал этот эксперимент срочным: после возвращения талибов к власти в 2021 году формальная банковская система Афганистана застряла под санкциями, из-за чего гуманитарные организации зависят от неформальных агентов денежных переводов (их называют IMTAs), взимающих до 10% комиссии, и от перевозки наличных через небезопасные районы — при том что помощь нужна 23 миллионам афганцев.

Опубликованные в ноябре 2025 года результаты Mercy Corps Ventures доказывали: стейблкоины — криптовалюты, рассчитанные на стабильную стоимость и обычно привязанные к традиционной валюте, — способны на то, чего не может логистика наличных, а именно переправлять помощь через границы и доводить её до последней мили быстрее, дешевле и безопаснее. Есть одна оговорка: блокчейн, лежащий в основе пилота, в отчёте не назван. Связь с Algorand⁵ находится на уровень ниже — внутри самой HesabPay.

Как работает офлайн-платёжная инфраструктура

Схема движения средств опровергла привычное допущение, будто цифровая помощь требует цифровой инфраструктуры в точке получения. Mercy Corps Ventures направляла средства в USDC — привязанном к доллару стейблкоине, выпускаемом Circle, — напрямую на кошелёк CDDO в HesabPay. Затем CDDO распределила 30,000 HAFN, привязанных к афганскому афгани, то есть к валюте, которой получатели реально пользуются, среди 100⁶ семей. Каждое домохозяйство получило физическую карту, привязанную к своему кошельку. Расплачивались участники у четырёх местных торговцев, оснащённых терминалами со спутниковым интернетом, которые синхронизировали транзакции; трое из них работают на региональном рынке Бадруддин-базар. Позже торговцы приезжали в филиал HesabPay в соседнем городе Газни, чтобы обменять цифровые средства на наличные.

В этой схеме базовый блокчейн служит страховкой для расчётов, а не обязательным условием оплаты в точке продажи. Как выразился сотрудник CDDO Субханулла Салех, «многих получателей не устраивают традиционные наличные: в назначенный день им приходится ехать на пункт выдачи за своими выплатами, даже если они находятся далеко».

Слой Algorand под капотом

В сентябре 2022 года HesabPay перешла с сети Stellar на Algorand на грантовые средства Algorand Foundation и с тех пор использует Algorand как слой расчётов — компонент, отвечающий за финализацию и запись транзакций. «Комиссии в Algorand очень низкие и предсказуемые. Расчёты проходят чрезвычайно быстро, а сеть никогда не останавливается — для наших задач это идеальное решение», — сказал основатель платформы Санзар Какар в разговоре с Foundation. Консенсус Pure Proof-of-Stake в Algorand финализирует блоки примерно за 4.5 секунды и почти без издержек, а после подтверждения блока расчёты отменить нельзя. Для гуманитарных выплат это принципиально: платёж, который можно откатить или заморозить, рискует прийти уже после того, как нужда миновала.

HAFN и сам существует ончейн — он порождён этой инфраструктурой. Это Algorand Standard Asset (ASA), встроенный механизм, позволяющий любому создавать и выпускать токены прямо на базовом уровне Algorand и наследовать скорость и безопасность сети без запуска смарт-контракта. Актив 849191641⁷, зарегистрированный как «Hesab Afghani» с тикером HAFN и ссылкой на домен hesab.af, демонстрирует устойчивую активность в виде переводов на небольшие суммы между кошельками под управлением платформы; последние записи датируются 20 августа 2026 года. Тот же аккаунт-эмитент выпустил и HUSD — «родственника», привязанного к доллару.

Технически честное прочтение формулировки «работает на Algorand» даёт вполне точную картину. Зарегистрированная эмиссия HAFN выставлена не в реальный экономический объём, а в служебное значение uint64-max — маркер «без фиксированного лимита», поэтому доля, вычисленная от неё, ничего не говорит о концентрации; ончейн-записи показывают, что реальные балансы распределены примерно по 98,000 отдельных счетов держателей, а сам токен не представлен на публичных децентрализованных биржах Algorand. HAFN — это разрешённая система хранения стоимости с централизованным управлением, где Algorand служит расчётной основой и журналом аудита, а не открытым розничным оборотом. Такая архитектура выбрана сознательно: кошельки HesabPay кастодиальные, приватные ключи хранит платформа, аккаунты привязаны к номерам телефонов и защищены PIN-кодами и двухфакторной аутентификацией, а конечные пользователи никогда не взаимодействуют с блокчейном напрямую. CGAP — исследовательская группа по финансовой доступности при Всемирном банке — отмечает, что такая схема перекладывает валютный риск на исполнителя, а не на получателя.

Что показал пилот

Данные о результатах приводит сама Mercy Corps Ventures (оценку выполняли независимые исследовательские партнёры из Crypto Council for Innovation⁸), и в них точно указано, откуда взялась экономия:

Источник: 9 impactstorytelling.substack.com

Цифры предпочтений объясняют качественные наблюдения. С мошенничеством сталкивались лично 38% участников: по их словам, их уже обманывали при выдаче наличных. Цифровые выплаты полностью убирают работу с наличными и оставляют полный след транзакций для отчётности перед донорами. «С наличными масса проблем. Так мы теряем много денег [из-за коррупции, вопросов безопасности]», — сказал Салех. Один из торговцев-участников описал коммерческий эффект: «[Это] очень положительно сказалось на нашей работе и загрузке. [Наше дело] пошло лучше, потому что людям стало удобно иметь с нами дело». Сандра Увантеге Харт из Mercy Corps Ventures объяснила этот вывод применительно к местным исполнителям: «Основная тяжесть доставки гуманитарных наличных в Афганистан ложится на такие местные НКО, как CDDO, — при куда меньших ресурсах. HesabPay меняет это благодаря прямым, отслеживаемым выплатам и автоматизированному распределению».

Барьеры, которые технологии не убрали

В том же отчёте Mercy Corps Ventures прямо говорит о том, чего один лишь реестр исправить не может. Получателями должны были стать в основном женщины: на них приходилось 58% первичных регистраций, которые за них оформляли родственники-мужчины. Однако политика фактических властей запретила женщинам пользоваться картами публично, и вместо них картами стали пользоваться мужчины-родственники. К концу пилота лишь 42% опрошенных оказались теми, кто изначально был зарегистрирован. Вывод самого отчёта: технология не способна в одиночку преодолеть системные социальные и политические барьеры.

Остальные ограничения носили операционный характер. Четырёх торговцев оказалось слишком мало: 92% участников просили больше точек, где можно потратить цифровые средства. А после завершения пилота в сентябре 2025 года власти ввели общенациональное отключение интернета; спутниковая связь, которой HesabPay обеспечила торговцев, дала некоторую устойчивость, но команда всё ещё ищет способ поддерживать работу.

Одна инфраструктура на Algorand в портфеле, не привязанном к конкретной сети

Mercy Corps Ventures сообщает, что за четыре года запустила 16 криптопилотных проектов более чем в 10 странах, и Algorand не является для неё выбором по умолчанию: эта сеть появляется в портфеле только там, где есть HesabPay. Различие важное для тех, кто следит, какой блокчейн в действительности обслуживает конкретный доллар помощи:

Вся эта картина снова приводит к HesabPay: её слой расчётов — Algorand, и именно поэтому программы в Афганистане и Сирии вообще можно называть программами на Algorand. Масштаб платформы за пределами этих пилотов показывает, почему такая инфраструктура важна для гуманитарных организаций. По данным Algorand Foundation, в 2025 году более миллиона афганцев получили гуманитарные выплаты через HesabPay, в том числе денежную поддержку от Всемирной продовольственной программы, УВКБ ООН и Всемирного банка. В июле 2026 года УВКБ ООН сообщило, что расширило через эту платформу помощь с пополняемыми картами более чем на 625,000²⁵ вернувшихся беженцев и свыше 17,500²⁶ внутренне перемещённых лиц, доставив в общей сложности более $35 млн. Исследование Лондонской школы экономики, наблюдавшее за 2,500²⁷ женщинами, пользовавшимися приложением, показало: прямая цифровая помощь означала, что их семьи реже пропускали приёмы пищи.

От пилота к программе

Афганский пилот рассматривают как шаблон, а не как единичную歷史... историю. HesabPay уже завершила пилот на северо-востоке Сирии, а страновой офис Mercy Corps в Сирии изучает возможность более долгосрочного включения стейблкоинов в свои программы — по словам Mercy Corps Ventures, это шанс сравнить модель в разных условиях управления. Оставшиеся вопросы в основном не технические: сеть торговцев нужно наращивать, связь должна выдерживать государственные отключения, а доступ женщин требует изменения политики, которого никакая платёжная инфраструктура не обеспечит. Что пилот действительно установил — и это подтвердил независимый исследовательский партнёр, — так это то, что централизованно управляемый стейблкоин, расчёты по которому идут в публичном блокчейне, способен доставлять помощь людям, никогда не державшим в руках смартфон, и что получатели предпочитают его наличным.

Источники

• Mercy Corps Ventures — платежи в стейблкоинах снижают расходы и повышают безопасность в Афганистане²⁸
• Mercy Corps Ventures — запуск пилота: цифровая валюта для выплат на последней миле в сельском Афганистане²⁹
• Algorand Foundation — как HesabPay стала первой и единственной совместимой платформой цифровых платежей в Афганистане³⁰
• Algorand Foundation — 2025 год в Algorand: переосмысление доставки помощи с помощью блокчейна Algorand³¹
• Mercy Corps Ventures — рост доходов микропредпринимателей в Камеруне благодаря трансграничным платежам в стейблкоинах³²
• Mercy Corps Ventures — денежные выплаты в стейблкоинах для женщин в уязвимом положении в сельских районах Гаити³³
• Mercy Corps Ventures — приватность и стейблкоины для перемещённых сообществ в Колумбии³⁴
• Center for a Digital Future — Mercy Corps Ventures и CCI³⁵
• Платежи в стейблкоинах меняют доставку гуманитарной помощи в Афганистане³⁶
• Когда цифровые деньги пересекают закрытые границы: стейблкоины в Сирии и Афганистане³⁷
• Три стратегии превращения криптовалют в двигатель гуманитарной помощи и глобальных финансов — ImpactAlpha³⁸
• Гуманитарный блокчейн, который работает, — тот, которого вы не видите | Coincub³⁹
• HesabPay от Algorand поддерживает более 600,000 вернувшихся беженцев в Афганистане после берлинской встречи Совета⁴⁰
• Как Mercy Corps использует криптовалюты и блокчейн | Mercy Corps⁴¹
• Платежи в стейблкоинах меняют доставку гуманитарной помощи в Сирии⁴²
• Гуманитарные выплаты⁴³
• Запуск пилота | HesabPay — расширение финансового доступа: выплаты помощи в стейблкоинах для укрепления сельскохозяйственных источников средств к существованию на северо-востоке Сирии⁴⁴